REA Auditores

Instrumentos financieros. NIIF 9. Futuras modificaciones a incorporar en la normativa contable española

Fechas: 23 de mayo de 2018

Lugar: Consejo General de Economistas

Dirección: C/ Nicasio Gallego, 8 – 28010 Madrid

Horario: De 09:30 a 14:30 horas y de 16:00 a 18:00

Formación auditores. 7 horas en “Contabilidad”

Formación Experto contable: 7 horas

Ponente: Felipe Herranz Martín

• Doctor en Ciencias Económicas y Empresariales.
• Miembro del ROAC.
• Presidente de FAIF (Foro AECA de Instrumentos Financieros)
• Profesor de postgrado de Contabilidad Internacional e Instrumentos Financieros Derivados.
• Member of the user panel of the European Financial Reporting Advisory Group (EFRAG).

https://www.efrag.org/About/WorkingGroupMembers/127/Felipe-Herranz-Martin

Objetivos:

• Examinar la tipología de los instrumentos financieros, con especial atención a los derivados, analizando su fondo económico y su uso en la gestión de los riesgos financieros de la empresa.

Cada vez es más frecuente el uso de derivados por parte de las empresas y es muy importante conocer los efectos que producen. De esta forma las empresas podrán definir su política de gestión de riesgos financieros que justifiquen adecuadamente la contratación de derivados. Información que puede ser muy útil también al auditor al evaluar los riesgos de la empresa.

En ocasiones, el uso comercial de términos tales como riesgo, seguro, cobertura, etc. pueden llevar a las empresas (sobre todo a las pequeñas) a llevar a cabo ciertas contrataciones de derivados creyendo que sus efectos son diferentes a los que realmente tienen.

• Examinar los nuevos criterios contables de la NIIF 9, que entró en vigor para los estados financieros consolidados de las empresas cotizadas en la UE el 1 de enero de este año y que dará lugar próximamente a cambios en el PGC español.

Es importante que nos familiaricemos con a NIIF 9 que, en buena medida, se incorporará al nuevo PGC español anunciado por el ICAC. Se trata de una norma con especial hincapié en principios que introduce numerosos nuevos conceptos que dan lugar a modificaciones importantes en carteras, coberturas, estimación de deterioro, etc.

Temario:

 LOS INSTRUMENTOS FINANCIEROS

1. Introducción
   1. Concepto y tipología.
   2. Criterios de valoración. Ejemplos numéricos.
   3. Repaso Contabilización actual (PGC, NIC 39)
      1. Activos y Pasivos Financieros
      2. Instrumentos de Patrimonio
      3. Híbridos y compuestos.
      4. La opción de valor razonable con cambios en resultados.

2. Los derivados financieros
   1. Tipología, mercados y subyacentes.

3. Derivados financieros relacionados con la gestión del riesgo de mercado (Forward, futuros, FRAs, Opciones, Swaps)
   1. Funcionamiento y efectos.
   2. Valoración. Ejemplos numéricos.

4. Derivados financieros relacionados con la gestión del riesgo de crédito (CDSs)
   1. Funcionamiento y efectos
   2. Valoración. Ejemplos numéricos.

LA GESTIÓN DEL RIESGO FINANCIERO CON EL USO DE DERIVADOS

5. Los derivados en la gestión de riesgos financieros.
   1. Volatilidad e incertidumbre
   2. Riesgo de mercado y riesgo de crédito
   3. Principales usos de los derivados
   4. Objetivo de inversión o especulativo.
   5. Coberturas económicas versus coberturas contables
   6. Coberturas como cambio en el perfil de riesgo.

6. Coberturas genuinas
   1. La protección de un margen
   2. Operaciones principales con diferentes precios (fijos y variables)
   3. Ejemplos numéricos

7. Políticas de gestión de riesgos por parte de la empresa
   1. Definidas a alto nivel
   2. Resultantes de la estrategia de la empresa y sus expectativas.

LA NIIF 9 Y SUS NOVEDADES SOBRE LA NIC 39/PGC

8. Enfoque basado en principios
9. Definición de Instrumento Financiero.
10. Parecidos alcance, reconocimiento y baja.
11. Reclasificaciones más simples.
12. SPPI (Solo pagos de principal e intereses)
13. Modelo de negocios
    1. Cobro de flujos de caja contractuales
    2. Venta
    3. Mixto (cobro de flujos de caja contractuales y venta)
14. Nuevas carteras activos financieros
15. Pasivos financieros. Riesgo de crédito propio.
16. La opción de valor razonable con cambios en resultados
17. La opción de valor razonable con cambios en PN sin recycling.
18. La reestructuración de deudas.
19. Instrumentos financieros híbridos.
20. POCI: Activos adquiridos u originados con evento de crédito.
21. Nuevo modelo de deterioro (too little, too late)
    1. Basado en principios.
    2. De pérdidas incurridas a pérdidas esperadas.
    3. Las 3 etapas. Simplificaciones aceptadas.
    4. Forward-looking information. La probabilidad.

COBERTURAS CONTABLES. COMUN A PGC, NIC 39 Y NIIF 9

22. Introducción a la contabilidad de coberturas
    1. ¿En qué consiste, cuáles son sus características y qué objetivos tiene?
    2. La asimetría contable
    3. Identificación de un riesgo, un elemento cubierto y un instrumento de cobertura
    4. Existencia de efectividad.
    5. Decisión y documentación de la empresa
23. Tipos de coberturas contables
    1. De valor razonable
    2. De flujos de efectivo
    3. De inversión neta en moneda extranjera
24. Aplicación de la cobertura contable de valor razonable
    1. Efectos en la partida cubierta
    2. Efectos en el instrumento de cobertura
25. Aplicación de la cobertura contable de flujos de efectivo
    1. Efectos en la partida cubierta
    2. Efectos en el instrumento de cobertura
26. Ejemplos básicos de contabilización de coberturas contables

COBERTURAS CONTABLES. NOVEDADES NIIF 9

27. Aplicabilidad NIC 39
28. Más elementos que se pueden designar como instrumento de cobertura.
29. Más partidas que se pueden designar como elementos cubiertos.
30. Requisitos de eficacia menos exigentes. Desaparece 80/125%.
31. Coberturas de valor razonable, de flujos de efectivo y de inversión neta en moneda extranjera.
    1. Coberturas de acciones a VRPN.
    2. Interrupción de las coberturas
    3. Designación de valor intrínseco de derivado (tratamiento valor temporal y puntos forward)
32. Condiciones eficacia
    1. Relación económica
    2. Efecto del riesgo de crédito
    3. Ratio de cobertura
33. Métodos de cálculo de la eficacia
    1. Escenarios prospectivos
    2. Dollar Offset, regresión lineal, etc.
34. Tratamiento contable de la ineficacia
    1. Cálculos retrospectivos
    2. El derivado hipotético
35. Proyecto de Macro Hedging.
36. Posibles cambios en el nuevo PGC.

Tarifas:

• Miembros CGE: 125€
• Colegiados: 145€
• Otros participantes: 175€
• Desempleado: 60€

Sociedades y empresas que inscriban a más de un alumno pagarán el precio de miembros

Las plazas son limitadas y se cubrirán por riguroso orden de formalización de matrícula y pago.

Toda inscripción no anulada 24 horas antes del comienzo del curso supondrá el pago íntegro de la matrícula